案例背景
　　**集團是大型企業(yè)集團，從事著國家重點產(chǎn)業(yè)的生產(chǎn)和經(jīng)營，在國民經(jīng)濟中發(fā)揮著舉足輕重的作用。該集團深刻認(rèn)識到企業(yè)年金的建立對國有企業(yè)在推進企業(yè)人事制度改革、 建立多元化的分配補償機制、增強企業(yè)凝聚力、深化國企改革等方面的重要意義，于2004年開始研究年金政策，組織人員培訓(xùn)，并將補充養(yǎng)老保險轉(zhuǎn)化成年金試點，2006年集團企 業(yè)年金指導(dǎo)意見和實施細(xì)則初稿完成，并召開內(nèi)部會議征求各單及機構(gòu)的意見，2007年，年金實施作為集團重點工作之一下發(fā)了文件，并甄選出管理機構(gòu)開始試行。

　　**集團建立企業(yè)年金的主要原則
　　保障為主，激勵為輔的原則；
　　加強管理、規(guī)范運作的原則；
　　兼顧出資人、企業(yè)和員工利益的原則；
　　統(tǒng)籌安排、分步推進的原則。
　　分析：國有大型企業(yè)建立企業(yè)年金，必須正確處理國有資產(chǎn)出資人、企業(yè)、員工三者的利益關(guān)系，目的在于提高企業(yè)退休人員生活質(zhì)量，逐步建立多層次養(yǎng) 老保障體系，完善企業(yè)薪酬福利制度。國有大型企業(yè)在推進薪酬制度改革的進程中，企業(yè)年金作為建立長效激勵機制的有效手段之一，在即期工資分配已逐步拉開差距的前提下， 作為補充養(yǎng)老的企業(yè)年金為保證員工隊伍的穩(wěn)定，不宜拉開過大差距。建立以保障原則為主、激勵原則為輔的年金制度，有利于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

　　**集團企業(yè) 年金的運行模式
　　該集團實行“集中管理、分級實施”的模式。集中管理是指由集團總公司引入法人受托模式，制定統(tǒng)一的企業(yè)年金方案，甄選推薦年金基金管理專業(yè)機構(gòu)，審核各企業(yè)年金方 案。分級實施是指由各參加企業(yè)年金的單位根據(jù)總公司企業(yè)年金方案確定的原則和限制條件制定本單位企業(yè)年金方案，確定繳費標(biāo)準(zhǔn)、分配及支付水平和方式等，由總公司審批； 并提供職工基本信息、繳費信息和跨單位調(diào)動的動態(tài)信息。

　　**集團引入外部受托模式的必要性：
　　治理結(jié)構(gòu)。在治理結(jié)構(gòu)上，法人受托機構(gòu)作為獨立于企業(yè)的外部法人實體，一方面不存在委托人與受托人重疊的問題，相應(yīng)也不存在受托人對委托人監(jiān)督虛 化的問題。另一方面，在出現(xiàn)損害企業(yè)年金財產(chǎn)和受益人利益的情況下，法人受托機構(gòu)能夠更好的做到損害賠償。因此，在發(fā)生侵害企業(yè)年金財產(chǎn)和受益人利益的行為時，法人受 托模式更有助于保護受益人的利益。
　　專業(yè)性。在法人受托模式下，受托人的專業(yè)性較強。企業(yè)年金基金法人受托機構(gòu)是獲得資格認(rèn)定的專業(yè)從事企業(yè)年金基金受托管理業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)，在經(jīng)驗 積累、規(guī)模經(jīng)營效益等方面具有優(yōu)勢，能夠?qū)崿F(xiàn)企業(yè)年金基金專業(yè)化管理。從這一點上看，法人受托模式更具有專業(yè)方面的優(yōu)勢。
　　運營成本。由于企業(yè)年金基金管理所涉及的業(yè)務(wù)相當(dāng)廣泛，采用法人受托模式可以為企業(yè)節(jié)省一定的人力成本和管理費用，把企業(yè)從復(fù)雜的年金基金管理事 務(wù)中充分解放出來，以便其專心從事本企業(yè)業(yè)務(wù)的運營。而且由于法人受托機構(gòu)作為獨立法人實體的業(yè)務(wù)界定明確，所以可以同時受托多個企業(yè)的年金基金管理業(yè)務(wù)、提供社會化 服務(wù)，這就從根本上實現(xiàn)了集團、行業(yè)、地區(qū)乃至整個社會在年金基金管理方面的規(guī)模經(jīng)濟，節(jié)省了社會和經(jīng)濟資源，規(guī)模效應(yīng)非常明顯。
　　監(jiān)督有效性。引入法人受托機構(gòu)的優(yōu)勢在于：一是使監(jiān)管部門對受托人的監(jiān)督更加有效，主要表現(xiàn)在法人受托機構(gòu)須經(jīng)業(yè)務(wù)主管部門和社會保障部門的雙重 資格認(rèn)定，同時監(jiān)管部門對其業(yè)務(wù)有嚴(yán)格的監(jiān)管和處罰措施。二是使委托人對受托人的監(jiān)督更加有效。在法人受托模式下，委托人對其監(jiān)管力度顯然要更大一些，在委托人有證據(jù) 認(rèn)為更換受托人更加符合受益人利益的情形下有權(quán)終止受托合同。三是使受托人對其他管理機構(gòu)的監(jiān)督更加有效。由于法人受托機構(gòu)同時具有豐富的賬戶管理、托管等實際業(yè)務(wù)經(jīng) 驗，所以受托人更了解和掌握業(yè)務(wù)流程和操作細(xì)節(jié)，能夠準(zhǔn)確識別和控制風(fēng)險。
　　成本及規(guī)模效應(yīng)。由于企業(yè)年金基金管理所涉及的業(yè)務(wù)相當(dāng)廣泛，采用法人受托模式可以為企業(yè)節(jié)省很多人力成本和其他管理費用，以便其專心從事本企業(yè) 財產(chǎn)的運營。由于獨立法人實體的業(yè)務(wù)界定明確，所以可以同時受托多個企業(yè)的年金基金管理業(yè)務(wù)、提高社會化服務(wù)，這就從根本上實現(xiàn)了集團、行業(yè)、地區(qū)、乃至整個社會在年 金管理方面的規(guī)模經(jīng)濟，節(jié)省了社會資源，規(guī)模效應(yīng)非常明顯。

　　**公司企業(yè)年金的組織管理
　　企業(yè)內(nèi)部成立企業(yè)年金管理委員會，并制定《企業(yè)年金管理委員會章程》，規(guī)定管理委員會的權(quán)力、義務(wù)和職責(zé)。企業(yè)年金管理委員會負(fù)責(zé)本單位企業(yè)年金基金管理重大事項 的決策工作。
　　分析：建立企業(yè)年金管理委員會是一舉兩得之措，既把握了企業(yè)年金計劃的重大決策權(quán)，又避免了專業(yè)管理要求很高的日常管理工作。制定明確的《企業(yè)年 金管理委員會章程》，可以通過制度保證企業(yè)內(nèi)部對計劃的決策機制，保證計劃的長期有效管理。
　　對于分支機構(gòu)遍布各省市的集團性客戶，年金基金管理機構(gòu)提供的受托管理和賬戶管理服務(wù)模式對計劃運行的安全和效率起著決定性的作用。在長達(dá)幾十年的年金服務(wù)周期里 ，首先需要得到保證的就是后續(xù)服務(wù)流程的順暢和完備。工商銀行從開辦業(yè)務(wù)之初就非常注意基層業(yè)務(wù)人員的培訓(xùn)和操作實踐，迄今為止已形成了一支從總行養(yǎng)老金業(yè)務(wù)部到省級 分行再到二級分行的專業(yè)、規(guī)范、穩(wěn)定的年金服務(wù)隊伍，因此我們能夠為集團客戶提供多種服務(wù)模式，滿足企業(yè)無論是分散試點還是統(tǒng)一集中的各類年金計劃管理需求。截至目前 ，囿于人力、網(wǎng)點資源、專業(yè)技術(shù)和科技保障等限制，市場上的年金基金管理機構(gòu)中只有工商銀行才能提供真正意義上的屬地化服務(wù)。

　　**集團選擇的企業(yè)年金基 金管理機構(gòu)
　　受托人：中國工商銀行
　　賬戶管理人：中國工商銀行
　　托管人：**商業(yè)銀行
　　投資管理人：基金管理公司、證券公司
　　分析：集團化企業(yè)分支機構(gòu)和人員眾多，企業(yè)年金運行的環(huán)節(jié)多、年金服務(wù)持續(xù)時間長，對管理機構(gòu)的選擇事關(guān)全集團年金管理的全過程和各方面，要求年 金管理機構(gòu)的各方面資質(zhì)與集團公司的戰(zhàn)略理念、管理需求有高度的匹配性。**集團公司建立企業(yè)年金要考慮的重點是穩(wěn)定發(fā)展的大局，要保證企業(yè)年金基金的安全、穩(wěn)定運行， 在年金管理機構(gòu)的選擇上要求其具備雄厚的綜合實力、長期穩(wěn)健經(jīng)營、熟悉國有企業(yè)的管理模式和運行特點、企業(yè)年金管理能力和管理經(jīng)驗水平高等特點。
　　**集團采用外部受托模式，同時選擇了受托人和賬戶管理人合二為一的模式，這種管理模式的主要優(yōu)勢在于：
　　有效整合信息，提高管理效率。雖然受托人和賬戶管理人之間存在監(jiān)督和被監(jiān)督的關(guān)系，但更多的是相互之間的密切配合。在處理日常業(yè)務(wù)過程中，受托人 和賬戶管理人之間存在大量數(shù)據(jù)核對的工作，賬戶管理人每個賬務(wù)處理環(huán)節(jié)都要經(jīng)過受托人確認(rèn)。如果受托人和賬戶管理人由一家機構(gòu)擔(dān)任，有利于年金信息整合，提高年金管理 的運作效率、降低協(xié)調(diào)和運行成本。而受托人也可以實時掌握員工個人賬戶明細(xì)，便于及時、準(zhǔn)確核對、確認(rèn)相關(guān)數(shù)據(jù)，減少差錯，在提高賬戶管理效率的同時，也為受托人行使 審核、監(jiān)督職責(zé)提供了依據(jù)。
　　優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，保證服務(wù)時效性。在受托人和賬戶管理人分離的情況下，在賬戶信息傳遞方面，委托人需要同時面對受托人和賬戶管理人兩個機構(gòu)，委托人 、受托人和賬戶管理人之間要經(jīng)過頻繁的數(shù)據(jù)傳送、確認(rèn)、指令、通知、反饋等諸多環(huán)節(jié)才能完成一項工作。由一家機構(gòu)擔(dān)當(dāng)受托人和賬戶管理人，委托人只須面對受托人一個機 構(gòu)，有效優(yōu)化這一業(yè)務(wù)流程，降低委托人與管理機構(gòu)之間的協(xié)調(diào)成本，大大提高業(yè)務(wù)處理環(huán)節(jié)的時效性，確保不會由于時間的延誤影響繳費確認(rèn)、待遇確認(rèn)、資金劃撥等，最大程 度保證受益人利益。
　　強化風(fēng)險管理，保障業(yè)務(wù)順利運行。受托人與賬戶管理人結(jié)合，使受托人深入地接觸、了解、掌握企業(yè)年金計劃運行的每一個環(huán)節(jié)，為實現(xiàn)全流程的企業(yè)年 金風(fēng)險管理提供了依據(jù)，體現(xiàn)了企業(yè)年金風(fēng)險管理的全面性原則。此外，受托人兼任賬戶管理人，負(fù)責(zé)整個企業(yè)年金計劃的組織運行與流程控制，受托人專心、專注于企業(yè)年金的 風(fēng)險管理，確保企業(yè)年金風(fēng)險管理更具客觀性和可操作性。
　　建立科學(xué)治理架構(gòu)，保障年金財產(chǎn)安全。在這種運作模式下，投資管理人任何投資運作都需要接受受托人的直接監(jiān)督和托管人以外部第三方的角度對運作合 規(guī)性的監(jiān)督,從而能夠充分保障年金資產(chǎn)的安全。如果受托人和賬戶管理人同為一家機構(gòu)擔(dān)任，不僅能夠?qū)⑹芡腥撕唾~戶管理人的工作順暢地結(jié)合起來，而且在賬戶管理出現(xiàn)差錯時 ，由于責(zé)任主體為同一家機構(gòu)，無需劃分賠償責(zé)任，避免受托人和賬戶管理人之間相互推卸責(zé)任，或因責(zé)任不清而造成責(zé)任認(rèn)定效率低下、賠償時限長等情形。在企業(yè)年金投資管 理中，一旦由于投資管理人的原因?qū)е缕髽I(yè)年金基金財產(chǎn)出現(xiàn)損失，受托人和賬戶管理人同為一家機構(gòu)，責(zé)任認(rèn)定會更清晰、更快。
　　“受托+賬管”管理模式是行業(yè)內(nèi)發(fā)展趨勢。由于“受托+賬管” 一體化的管理模式更能適應(yīng)新形勢下企業(yè)年金基金運作與管理的需要，因此在近幾年的企業(yè)年金基金管理實踐 中，得到了廣大企業(yè)和企業(yè)年金管理機構(gòu)的廣泛認(rèn)同，并取得了飛速的發(fā)展。
　　企業(yè)選擇工商銀行作為服務(wù)機構(gòu)還能夠享受工商銀行特色的“管理集中化、業(yè)務(wù)處理和服務(wù)屬地化”的年金服務(wù)模式，即由總行（或牽頭主辦行）統(tǒng)一牽頭管理、協(xié)調(diào)、控制 和提供技術(shù)支持，由各企業(yè)所在地分行負(fù)責(zé)賬戶管理業(yè)務(wù)的具體操作以及客戶的日常服務(wù)。屬地化服務(wù)為企業(yè)遍布全國的分支機構(gòu)的日常信息交互、憑證傳遞提供了高效、便捷的 保證，在通訊不發(fā)達(dá)地區(qū)的分支機構(gòu)，唯獨工商銀行密集合理的網(wǎng)點優(yōu)勢、貼心的上門服務(wù)才能夠保證為每家分支機構(gòu)提供統(tǒng)一質(zhì)量和標(biāo)準(zhǔn)的細(xì)致周到的服務(wù)。

　　 **集團年金方案主要內(nèi)容
　　**集團公司及各單位年金方案力求設(shè)計思路清晰、適用范圍較大、易于操作。企業(yè)年金方案包括參加人員范圍、資金籌集、個人賬戶管理、基金管理、計發(fā)辦法和支付方式、 支付企業(yè)年金待遇的條件、組織管理和監(jiān)督方式、中止繳費的條件、雙方約定的其他事項等內(nèi)容。
　　參加人員范圍
　　原則上應(yīng)覆蓋企業(yè)試用期滿的企業(yè)各類員工。
　　資金籌集
　　企業(yè)年金所需費用由企業(yè)和員工個人共同繳納，企業(yè)年金基金投資收益納入企業(yè)年金基金。員工個人繳費從員工個人工資中代扣，企業(yè)繳費的列支渠道按國家和地方政策有關(guān) 規(guī)定執(zhí)行。
　　個人賬戶管理
　　企業(yè)年金基金采用個人賬戶方式進行管理。個人賬戶企業(yè)年金基金包括企業(yè)繳費、個人繳費和企業(yè)年金基金投資收益。
　　基金管理　
　　企業(yè)年金基金實行完全積累制，企業(yè)年金基金可以按照國家規(guī)定投資運營，其運營收益并入企業(yè)年金基金。
　　待遇支付與計發(fā)方式
　　員工在達(dá)到國家規(guī)定的退休年齡時，可以從本人企業(yè)年金個人賬戶中一次或定期領(lǐng)取企業(yè)年金，也可由員工選擇其他投資方式，具體領(lǐng)取辦法由各企業(yè)自行確定。員工未達(dá)到 國家規(guī)定的退休年齡或不符合其他年金支付條件的，不得從個人賬戶中提前提取資金。